Yang Perlu Diketahui Setiap Investor Tentang Pendapatan Setara Pajak

 Sebagai investor yang rajin, Anda mungkin selalu menyisir pasar untuk mencoba menangkap jumlah pengembalian paling banyak dengan jumlah risiko paling sedikit. Karena sekuritas yang berbeda akan 

menghasilkan tingkat pengembalian yang berbeda, pertanyaannya kemudian menjadi: "menjaga segala sesuatu tetap konstan, keamanan apa yang akan menghasilkan pengembalian terbaik bagi saya?" Untuk jawabannya, kita perlu beralih ke tabel atau rumus hasil setara pajak.

Rumus hasil setara pajak adalah:

Suku bunga bebas pajak dibagi dengan (tarif braket 1 pajak) = Pendapatan Setara Pajak

Jadi, katakanlah Anda melihat obligasi pemerintah daerah yang menghasilkan 5% bebas pajak dan tentang pajak jika menikah Anda bertanya-tanya apa yang setara dengan keamanan di arena kena pajak. Selanjutnya, braket pajak Anda adalah 28%. Memasukkan semua nomor yang kami dapatkan:

5 dibagi (1 dikurangi.28), yang menjadi 5 dibagi dengan.72, yang sama dengan 6,94, yang merupakan hasil setara pajak. Dalam bahasa yang sederhana, ini berarti Anda memerlukan keamanan kena pajak yang mengeluarkan setidaknya 6,94% agar setara dengan keamanan bebas pajak yang menghasilkan 5%.

Seperti yang dapat Anda lihat dari rumusnya, saat braket pajak investor mulai naik, mereka perlu memiliki sekuritas yang memberikan tingkat pengembalian yang lebih tinggi untuk memenuhi atau mengalahkan laba dari sekuritas bebas pajak.

Cara lain untuk melihatnya adalah ini: hasil setara pajak adalah tingkat pengembalian yang diperlukan dari investasi kena pajak untuk melihat apakah memenuhi atau mengalahkan tingkat pengembalian dari investasi bebas pajak. Setelah Anda membandingkan sekuritas pendapatan tetap menggunakan rumus ini, saya pikir Anda akan menyimpulkan bahwa berinvestasi pada sekuritas kota bisa sangat bermanfaat. Selain itu, karena tingkat default historis sekuritas kota kurang dari 1%, Anda juga akan menyimpulkan bahwa sekuritas ini juga bisa menjadi tempat yang aman untuk menginvestasikan uang hasil jerih payah Anda.

Terakhir, Anda harus tahu bahwa berinvestasi dalam sekuritas bebas pajak seperti obligasi daerah, dapat dan harus dilakukan di dalam akun non-pensiun. Ini karena fakta bahwa Anda tidak memerlukan perlindungan pajak tangguhan yang ditawarkan oleh akun pensiun, seperti IRA atau 401k.

Jika Anda cukup beruntung untuk menyimpan jumlah maksimum uang di dalam IRA dan atau 401k Anda, dan Anda masih memiliki kemampuan untuk menabung lebih jauh, maka Anda harus tentang pemotongan pajak mempertimbangkan untuk membuka akun broker standar. Berinvestasi di dalam akun non-pensiun ini adalah tempat Anda akan memanfaatkan grafik hasil setara pajak untuk membandingkan investasi. Setelah Anda pensiun, Anda akan mulai mengambil distribusi dari akun ini sebelum menyentuh akun Anda yang ditangguhkan pajak, karena ini akan memungkinkan pertumbuhan terbesar di dalam akun yang ditangguhkan pajak.